3月26日，午评市场早盘出现回落，中东涨科创50指数下跌超过1%。局势减弱截至午间收盘，影响上证指数下跌0.58%，半日深证成指下跌0.38%，跌幅电池创业板指下跌0.07%。产业沪深两市半日成交额为1.22万亿元，链全较前一交易日下降2420亿元。线上
近期，午评美伊谈判进入不确定状态，中东涨中东局势已从对市场的局势减弱重大影响逐渐转为“背景音”。兴业证券指出，影响市场已对负面预期进行“过度定价”，半日而地缘冲突对A股基本面的跌幅电池实际影响有限，市场将重新回归“以我为主”的状态。
中信建投认为，尽管全球风险偏好受到干扰，以及国内市场资金面相对紧张，A股短期可能维持震荡。然而，如果美伊冲突长期化，可能为中国带来战略机遇，利用“煤炭+新能源”的双支柱，将不仅保障自身的能源安全，还有望成为全球能源转型的领导者。
在板块表现上，地缘冲突（油价上涨）与AI算力（缺电）加上固态电池（技术进步）三大因素共同促进，电池产业链全线走高，锂矿、电解液、固态电池等相关股票表现突出，融捷股份、石大胜华等多股涨停；化工板块持续反弹，兴化股份、渤海化学也封板；光模块等算力相关硬件表现活跃，智立方涨超10%，铭普光磁、广合科技涨停；电力板块也有所回升，华电辽能、广西能源、晋控电力等多股涨停；创新药概念股盘初表现强劲，美诺华、海森药业封板；商业航天概念在早盘中活跃，中超控股一字涨停。
在跌幅方面，保险股普遍下滑，中国人寿跌幅超5%，新华保险、中国太保、中国人保均下跌超过2%；光伏设备概念持续回调，宇邦新材下跌超过10%；贵金属板块震荡走低，四川黄金、晓程科技、湖南白银跌幅超3%；军工板块也下行，建设工业、北方长龙跌逾5%；芯片产业链走弱，矽电股份下跌超过8%。
热门板块
1、电池产业链普遍上涨
因地缘冲突（油价）+ AI 算力（缺电）+ 固态电池（技术），电池产业链全线走高，锂矿、电解液、固态电池等方面均有出色表现，融捷股份、石大胜华多股涨停。
点评：根据中国汽车动力电池产业创新联盟最新数据，截至2026年1-2月，我国动力和储能电池累计出口达48.0GWh，同比增长24.6%，其中储能电池销量同比增长高达108.9%。
2、化工板块持续反弹
化工板块稳步反弹，兴化股份、渤海化学封板。
点评：全球化工巨头巴斯夫（BASF）近期宣布，因美以伊战争导致成本上升，将提高部分产品价格，涨幅最高可达30%。
3、创新药概念股表现强劲
创新药概念股继续上涨，美诺华、海森药业封板。
点评：国信证券指出，国产创新药的临床开发进展顺利，多项优秀数据的发布引发关注，建议关注二季度ASCO等重要会议。
4、商业航天概念活跃
商业航天相关概念活跃，中超控股涨停，信维通信、西部材料、春晖智控等多股跟涨。
点评：SpaceX计划本周或下周向监管机构提交IPO申请，可能募资超750亿美元，最新估值为1.25万亿美元。
机构观点
中信建投：中东局势的深远影响将使中国迎来战略机遇
随着美伊冲突进入僵持阶段，原油价格剧烈波动。中国的原油进口多元化及能源结构转型将为市场提供缓冲。短期内，A股可能维持震荡格局。如果美伊冲突长期化，将产生三方面影响：1）油价中枢上行，全球通胀加剧，美联储降息进程受阻；2）石油美元体系逐步松动，中国将成为全球资本的避风港，人民币资产有望受益；3）创造中国在全球能源转型中的领导机会。关注行业：煤炭、煤化工、电力设备等。关注主题：锂电、核电、储能、风电等。
国金证券：黄金有望开启新一轮牛市
国金证券分析表明，在滞胀环境下，黄金表现良好，而当前市场在前期对通胀的定价中忽视了经济“滞”的压力。美国经济发展乏力，油价高企可能加速经济衰退。如果经济停滞与市场下行相互作用，流动性预期差可能成为黄金反弹的契机。长期来看，黄金有望启动新一轮牛市。
国泰海通：高油价刺激新能源汽车需求，看好自主品牌出海
国泰海通认为，在高油价环境下，HEV、PHEV与BEV的经济性优势将增强，有望提升其在高油价地区的市场渗透率，自主品牌将迎来出口机会。数据指出，到2026年1-2月，我国乘用车出口量同比增长53.3%，新能源汽车出口量同比增长约110%。预期全年新能源出口有望上修。推荐具备国际市场潜力的自主品牌核心标的。
本文转自“腾讯自选股”，编辑：王秋佳。
